킹개미의 투자노트

#SK디앤디 - 4분기 실적보다 더 중요한 것은(박광래 - 신한투자증권 2023.12.13)37,000원 상향4분기 영업이익 87억원(흑자전환 YoY)으로 시장 기대치 하회 예상새 술은 새 부대에. `24년 3월 분할, 3월말 재상장 계획4분기 실적은 매출액 1,039억원(-44.3% YoY, 이하 YoY), 영업이익 87억원(흑자전환)으로 시장 기대치(매출액 1,875억원, 영업이익 195억원)를 하회할 전망이다. 3분기 때와 비슷하게 인도 시점에 영업수익이 인식되는 프로젝트가 4분기에는 없을 전망이다.에스케이디앤디(부동산 사업, 존속법인)와 에코그린(에너지 사업, 신설법인)으로의 분할 전 마지막 분기 실적이 시장 기대치를 하회할 수 있다는 점은 다소 아쉬운 대목이다.투자의견 ‘매수’를 유지하고, 목표..

#한화에어로스페이스 - 긴 성장 예약하는 10년치 수출 잔고(최광식.오지훈 - 다올투자증권 2023.12.11)155,000원 상향폴란드 K-9 2차와 호주 레드백 계약. 2030년까지의 실적과 적정주가 상향기다려온 2건의 계약(6.6조원)이 확정되며 동사의 2026년부터의 실적을 올리고 15.5만원으로 상향수주 뉴스에 “셀온”있었지만 결국 “이익 사이클”이 주가를 결정한다는 점 유념. 2030년초까지 수출 성장에 장기투자기다려온 2건의 계약(6.6조원)이 확정되며 동사의 2026년부터의 실적을 올리고 15.5만원으로 상향. 2030년초까지 수출 성장에 장기투자.폴란드 2차 실행계약 중 처음으로 K-9의 3.45조원(언론보도 146문)을 체결.호주 Land 400 Ph3의 우선협상대상자에 선정된 3.16..

#종근당 : 2024년 주가레벨업 기대된다(하태기 - 상상인증권 2023.11.29) - 150,000원 상향 - 케이캡 계약, R&D 등 2024년 변화에 주목 - 2024년의 변화, 케이캡 재계약 이슈, R&D 비전케이캡계약 이슈로 2024년 영업실적이 하향 조정되는 상황이고, 반면에 대규모 L/O로 R&D잠재력이 상향 되었다. 현시점에서 2024년에 종근당의 기업가치 변화를 심도 있게 살펴볼 필요가 있다.전문의약품에서 케이캡 재계약 이슈와 자누비아 약가인하가 있다. 상품인 케이캡(위궤양치료제)의 2024년 재계약여부가 아직 발표되지 않았다. 만약 재계약이 안된다면 매출(1,200억원대)과 영업이익(케이캡 매출액의 20%대 추정)이 감소하게 된다. 재계약이 이루어질 경우 매출은 유지되고, 영업이익은 ..